Кеннет С. Гриффин (Kenneth C.Griffin) - американский инвестор, менеджер чикагского хедж-фонда Citadel Investment Group - одного из самых крупных и успешных в мире. Его хедж-фонд основан в 1990 году и управляет активами клиентов с капиталом более 27 миллиардов долларов. Гриффин состоит в Комитете по регулированию рынков капитала Америки. Он также является членом G100, сети из 100 руководителей, которые периодически встречаются, чтобы обсудить глобальную экономику. К тому же Кеннет в Америке известный крупный меценат.

Более двадцати лет в бизнесе инвестиций, Гриффин (Griffin) неоднократно появлялся в Forbes 400 в качестве генерального директора Citadel. Впервые его внесли в список известного журнала в 2003 году, с предполагаемой чистой доходностью 650 миллионов долларов: в 34 года он стал самым молодым человеком, который «сделал себя сам». В сентябре 2004 года журнал Fortune в Соединенных Штатах, напечатал историю успеха Гриффина, которому в то время было 35 лет. И написал о нем, как о восьмом богатейшем американце в возрасте до сорока, в категории «богатство самостоятельно». В 2006 году Кеннет стал пятым самым молодым из семи участников в возрасте до 40 лет, зарегистрированным на Forbes 400. В 2007 году его чистая прибыль от доходов - 3 миллиарда долларов США. По состоянию на 2017 год инвестор с мировым именем занимает 116-е место в списке Forbes из 400 самых богатых американцев, с доходом в 8 млрд. долл. США в год.

5.jpg

В финансовом мире он заслужил статус легенды. 18-летним первокурсником Гарварда, в 1986 году, прочитав статью в журнале Forbes о том, что цена на акции компании Home Shopping Network Inc слишком высокая, Гриффин принял информацию к сведению и на свои сбережения купил акции, надеясь, что цена пойдет вниз. В итоге удачной сделки получил хорошую прибыль. Радуясь успеху, молодой человек немедленно решил, что отныне именно биржевая торговля станет его судьбой.

Бизнесом инвестиций, будущий миллиардер начал заниматься, обучаясь на втором курсе в Гарварде. В начале, он выпросил $265 тыс. у своей матери, бабушки и еще двух знакомых «инвесторов» и открыл на эти деньги хедж-фонд, специализирующийся на арбитраже конвертируемых облигаций. Своим фондом он управлял в буквальном смысле из комнаты в общежитии Cabot House. Для этого он установил на окне комнаты в общежитии спутниковую тарелку, с целью, самым первым получать на свой компьютер данные о торгах на бирже в режиме реального времени. Впервые знания компьютерных программ воплотились в идею прибыльной торговли на бирже.

Спустя месяц, когда на рынке разразился кризис 1987 года, успешно вставший в шорт Гриффин, заработал первые серьезные деньги. Успех студента Кена, позволил ему запустить второй фонд, в результате, в управлении у него оказалось чуть более 1 миллиона долларов. Гриффин закончил Гарвардский университет всего за три года в 1989 года, в перерыве между занятиями торгуя на бирже. К выпускному курсу он уже сделал первый миллион – в основном работая с конвертируемыми облигациями (бумагами, которые можно конвертировать из облигаций в акции).

6.jpg

Кеннет С. Гриффин (Kenneth C.Griffin) родился и вырос 1968 году, во Флориде. С детства его интересовали компьютеры и математика. Мать будущего миллиардера вспоминает, что маленький Кен имел технический склад ума и всегда хотел разобраться в устройстве вещей. Когда Кен был подростком, он часто просил отвезти его в магазин Computerland, где долго надоедал продавцам компьютерного оборудования, пытаясь разобраться в устройстве компьютера. В годы учебы в средней школе городка Бока-Ратон он увлекался программированием и писал коды для IBM. В старших классах он уже подрабатывал тестером на IBM. Поиск ошибок в программах доставлял ему особое удовольствие. «Кен был не типичным парнем», - вспоминает его тогдашний приятель. – «Он и общаться предпочитал с теми, кто старше его, и всегда знал, чего хочет добиться в жизни».

Закончив обучение в Гарварде, вместе со степенью бакалавра по экономике Гриффин получил серьезное приглашение. Стремительный рост его студенческого фонда привлек внимание известного чикагского инвестора Франка Мейера, владельца собственного хедж-фонда Glenwood Capital. Тогда Мейер выделил молодому Кену 1 млн. долл. США и предложил повторить успех в удвоении капитала. «У этого тощего долговязого математического гения есть один интерес в жизни: делать деньги»,- говорил он гению-кванту Эду Торп( Ed Thorpe).

4.jpg

Гриффин превзошел ожидания Мейера и, по данным The New York Times, Мейер получил 70-процентную отдачу от инвестиций. Его надежды оправдались, молодой трейдер достаточно быстро сделал прибыль с помощью написанной им компьютерной программы для торговли на бирже. По мере того, как слава Гриффина распространялась, инвесторы десятками несли ему свои средства, также надеясь, что он увеличит их капиталы.

В итоге, 1 ноября 1990 года Гриффин основал фонд, который позже прославил его в инвестиционном мире - Citadel Investment Group. Название Кен выбрал не случайно: «Крепость» - оно должно подчеркивать силу компании в период любого кризиса. Несколько лет назад хедж-фонд обзавелся несокрушимым воплощением своего названия – 37-этажным зданием в Чикаго, которое действительно выглядит как мощная крепость. Но сердцем фонда Citadel считаются компьютерные математические модели, созданные Кеннет С. Гриффином. Именно они управляют каждым движением Кена в торговле на бирже.

Стремление Гриффина сделать Citadel по-настоящему несокрушимой компанией только росло. В 1990 году инвестиции клиентов достигали 4,6 миллионами долларов. К 1998 году Citadel выросла до команды из 100 сотрудников и насчитывалось более 1 миллиарда долларов инвестиционного капитала. Управляя миллиардом чужих денег, Гриффин часто запирался в своем кабинете и днями читал книги по менеджменту, пытаясь не допустить просчетов в управлении фондом. Говорят, что самые любимые книги – это работы Джима Коллинза «Построенные навечно. Успех компаний, обладающих видением», «Больше, чем бизнес. Как преодолеть ограничения и построить великую компанию».

Как и другой известный американский инвестор, Джеймс Саймонс (James Simons), Гриффин управляя деньгами Citadel, стал придерживаться математических методов создания квант-моделей. Сказалась его любовь к цифрам и логике. Через время Кеннет уже сам не торговал на бирже, доверяя тем, у кого это получается лучше – в основном компьютерам. Как и Саймонс, он активно привлекал к работе фонда математиков и физиков - их в компании работало 72 человека и больше рассчитывал на компьютерные модели, а не на живых трейдеров, с их ошибками и стрессами. Математический отдел компании находится на 36-м этаже здания Citadel, и в этом помещении все стены покрыты специальным легкомоющим материалом, позволяющим писать сложные формулы прямо на белых стенах. Подобная доска стоит и в кабинете самого Кеннет Гриффина, и он нередко берется за старое, выводя сложные уравнения.

3.png

У Citadel - один из наиболее мощных по интеллектуальной силе аналитических отделов среди всех инвестиционных фондов, а также есть «запасная» компьютерная система, расположенная где-то за пределами Чикаго. Подобная организация работы характерна скорее для крупных банков, но не для «простых» хедж-фондов, однако вполне вписывается в общую картину «несокрушимой» кампании, которая есть в голове у Гриффина.

Со времени основания хедж-фонд Citadel Investment Group, полностью оправдывал свое название: в 1991 году заработано 43% годовых, в 1992 году – 40,7%, в 1993 году – 23,5%. Однако в 1994 на рынке конвертируемых облигаций разразился кризис и фонд потерял 4,3%. Инвесторы начали забирать деньги, что для Гриффина стало тяжелейшим ударом по самолюбию. «Кен тогда сказал мне, что не допустит того, чтобы подобное снова повторилось», - вспоминает Мейер.

Как не без ехидства констатирует один из бывших менеджеров фонда, «там наблюдается настоящая паранойя в том, что касается риск-менеджмента. Для минимизации рисков он систематически нанимал в Citadel консультантов по управлению персоналом. На эти же цели работала и выстроенная Гриффином корпоративная структура, которую можно свести к принципу «незаменимых нет». В компании работало много людей с одинаковыми функциями, поэтому в случае ухода одного из них, это никак не влияло на бизнес.

Два основных фонда, через которые Citadel торгует на биржах, называются Kensington Global и Wellington. Сейчас на Citadel приходится 2-3% дневного оборота торгов на Нью-Йоркской, Лондонской и Токийских биржах - около 70 млн. акций, почти 10% рынка казначейских облигаций и около 15% рынка опционов. На рынке опционов Citadel – единственный хедж-фонд, который серьезно может повлиять на торги.

Фонд не ограничивает свою торговлю и зарабатывает буквально на всем, что продается и покупается: от фьючерсов на газ до валюты. По словам Марка,который был инвестором Citadel, «фонд нередко идет туда, куда другие люди не идут, и крупно на этом зарабатывает». Одним из таких крупных заработков для Citadel стал российский рынок. Гриффин одним из первых после кризиса 1998 года начал заявлять о том, что российский рынок уже снова «достаточно безопасен» для инвестора. В 2001 году, сразу после краха Enron, фонд снова пришел туда, откуда инвесторы сбежали и вложился в энергетический сектор, создав для работы на этом рынке целый отдел.

Расчет Гриффина на математические модели себя оправдывает. Kensington, самый крупный фонд Citadel, в течение последних девяти лет в среднем приносит инвесторам прибыль в 22% в год. И это - после вычета комиссионных, которые, как можно легко догадаться, значительно выше, чем в среднем по рынку. Инвесторы Citadel еще в 2005 году платили фонду за управление 8,75% от передаваемых средств. При этом следует учесть то, что Citadel – это именно хедж-фонд: он рассчитан на инвесторов, которые готовы вложить не менее $1 млн. и соглашаются с тем, что их деньги могут участвовать в достаточно рискованных, но приносящих высокий доход операциях.

7.jpg

Теперь хедж-фонд Citadel Investment Group Со, несокрушимый, один из самых успешных в мире. Гриффин говорит, что в Citadel работает больше тысячи человек в шести офисах по всему миру, и что не хочет, чтобы компания была только хедж-фондом. У него амбициозные планы - построить на фундаменте Citadel мощный финансовый институт, такой как Goldman Sachs или Morgan Stanley, который бы занимался всеми видами инвестиций.

В результате более 20 летней работы, в банке Citadel находится активов инвесторов под управлением около 27 млрд. долл США.

Цели Гриффина - превратить торговую операцию на бирже в электростанцию, которая облегчает покупку и продажу в большом количестве ценных бумаг для инвесторов по всему миру.

Став известным миллиардером, одним из гениев-математиков, захвативших Уолл-стрит, Кеннет С. Гриффин (Kenneth C.Griffin), теперь крупный меценат. В 2014 года он пожертвовал 150 млн. долл. США в программу финансовой помощи в Гарвардский университет. Такое пожертвование самое большое, когда-либо сделанное учреждению. Всего сумма пожертвований Гриффина различным организациям, около 500 миллионов долларов.

В 2013 году он приобрел четыре крупных объекта недвижимости в Палм-Бич, штат Флорида, которые суммарно стоят 130 миллионов долларов.

8.jpg

О молодом трейдере, сумевшем в 26 лет стать миллионером, читайте в публикации В 26 лет - премия 8 миллионов, в 36 - трейдер миллионер. Джон Дуглас Арнольд - американский гений? на нашем портале Книги жизни трейдеров.